「4%法則」退休存款一定夠使 - 方元
究竟要幾多錢才夠退休？
退休計劃就是設定目標金額，因每個人對生活的要求不同，存多少錢才足夠退休便因人而異的。「4%法則」是MIT學者William Bengen提出的理論。
William Bengen生於1947年，是麻省理工航天系的畢業生，後幫助家族企業17年，做汽水樽生意，做到總裁和首席營運官，於1987年賣掉。之後搬去了南加州，攻讀財務策劃，於1993年獲財務策劃碩士，並從事相關工作。至2013年再把公司賣掉，後退休。
他分析過去75年的美國股市回報和不同退休案例後，發現如果只要退休第一年，從自己退休存款中提取不超過4.2%的本金，之後每年依通脹率微調，即使到去世時也花不完退休金。
假設一個月用為2萬，一年共提取24萬，即要有24萬÷4.2% = 571萬的退休存款。
為甚麼是4.2%，而不是3.5%或5%？在網上看他的理論，其實做了頗為精細的分析，並有圖表作參考。
他分析75年美股歷史，例如1929至1931年大蕭條時代，股市回報下跌60%；1937至1941年第二次世界大戰前，股市回報下跌30%；1973至1974年石油危機，股市回報下跌37%；但期間的債券回報有10%至16% ,而通脹則有升有跌。
將以上不同時期的資料，通過有系統的分析，例如將退休存款的投資比例全數買入債券，或25%股票75%債券，或股票債券一半一半，或75%股票25%債券，或全數買入股票等5個組合，看到它們的回報多寡。
然後再分析每個月在退休存款中提取1%、2%、3%、4%、5%、6%、7%和8%時，在不同投資組合回報的結果，究竟退休存款可以用多少年？
結論是4.2%最好。若有些國家或地方可能連這些退休存款也要交稅的話，便需要4.5%；若不用交稅的話，4.1%便夠。
簡單的說，就是每年花費的金額是退休存款的4%。
假設一個月用為3萬，一年共提取36萬，即要有36萬÷4% = 900萬的退休存款。
假設一個月用為4萬，一年共提取48萬，即要有48萬÷4% = 1,200萬的退休存款。
最佳的投資組合是股票佔50-75%，這樣不管投資者有多長命，本金是用不完的。
此方法又似是懶人包，實際上卻又不是，下期續寫一個真實個案，30多歲便達到財務自由退休。
#理財 #生活
石油危機股市 在 Re: [請益] 有誰記得上次停滯性通膨當時股市情況- 看板Stock 的推薦與評價
※ 引述《pigpigpig000 (Peter)》之銘言：
: 我問了一下經歷過那一次的老人家
: 他們記不得當時股市情況
: 但他們都很懷念當時的十大建設
: 臺灣錢淹腳目
: 所以跟他們聊，他們就說你們年輕人的時代要來了
: 屁股夾緊，想辦法買房買地成為未來的富豪
: 我覺得應該沒辦法跟老人家溝通了
: 有人還對當時的情況有印象嗎？
借標題問一下最近石油回檔
石油股也跟著大崩
但之前有看到文章說1970年代
因為石油危機導致嚴重通膨
Fed大幅升息然後石油公司賺翻
但是隨後的經濟衰退也會使需求下降
那我想問的是石油股本身風險那麼大
那油價便宜時很難賺錢
然後發生油價暴漲又會引發經濟衰退
那投資石油股不就油價漲也崩跌也崩
不知道有沒有1970年代石油股K線圖資料可以參考
另外我認為普丁應該會想辦法拖到秋冬來增加談判籌碼，然後升息導致美元強勢有沒有可
能導致外匯存底不足的新興國家大量囤積石油，導致供給更加不足而暴漲，不知道我這樣
看法對不對？
--
※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 39.9.135.19 (臺灣)
※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Stock/M.1655640879.A.E83.html
... <看更多>